一、考試性質(zhì)

《金融學(xué)綜合》是2022年金融碩士（MF）專業(yè)學(xué)位研究生入學(xué)統(tǒng)一考試的科目之一。《金融學(xué)綜合》考試要力求反映金融碩士專業(yè)學(xué)位的特點(diǎn)，科學(xué)、公平、準(zhǔn)確、規(guī)范地測(cè)評(píng)考生的基本素質(zhì)和綜合能力，選拔具有發(fā)展?jié)摿Φ膬?yōu)秀人才入學(xué)，為國(guó)家的經(jīng)濟(jì)建設(shè)培養(yǎng)具有良好職業(yè)道德、具有較強(qiáng)分析與解決實(shí)際問題能力的高層次、應(yīng)用型、復(fù)合型的金融專業(yè)人才。

二、考試要求

測(cè)試考生對(duì)于與貨幣金融學(xué)和公司金融相關(guān)的基本概念、基礎(chǔ)理論的掌握和運(yùn)用能力。

三、考試內(nèi)容

第一部分 貨幣金融學(xué)

（一）貨幣與貨幣制度

●貨幣的產(chǎn)生與定義

●貨幣的職能

●貨幣形式的演進(jìn)

●貨幣的本位制度

●貨幣層次的劃分

●金融創(chuàng)新與貨幣層次劃分

（二）金融體系概覽

●金融體系的融資方式

●金融體系的功能

●金融市場(chǎng)和金融工具

●金融中介機(jī)構(gòu)

●金融體系的監(jiān)管

（三）利率與利率計(jì)算

●利率與利率種類

●單利和復(fù)利

●現(xiàn)值和終值

●到期收益率和回報(bào)率

●我國(guó)利率市場(chǎng)化改革

（四）利率決定理論

●資產(chǎn)需求的決定因素和資產(chǎn)需求理論

●利率決定的債券供求分析及均衡利率變動(dòng)

●利率決定的貨幣供求分析及均衡利率變動(dòng)

（五）利率結(jié)構(gòu)理論

●利率的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)

●預(yù)期理論

●市場(chǎng)分割理論

●流動(dòng)性溢價(jià)理論和期限優(yōu)先理論

（六）匯率、匯率決定與匯率制度

●匯率的相關(guān)概念

●長(zhǎng)期匯率的決定

●短期匯率的決定

●匯率制度和國(guó)際收支

●我國(guó)人民幣匯率制度改革

（七）股票市場(chǎng)與有效市場(chǎng)假說

●股票相關(guān)概念

●普通股股票估值模型

●股票市場(chǎng)的定價(jià)機(jī)制

●理性預(yù)期理論及有效市場(chǎng)假說

（八）金融機(jī)構(gòu)概覽與金融結(jié)構(gòu)的經(jīng)濟(jì)學(xué)分析

●金融機(jī)構(gòu)類型和我國(guó)金融機(jī)構(gòu)體系

●世界各國(guó)金融結(jié)構(gòu)的基本特征

●交易成本和信息不對(duì)稱如何影響金融結(jié)構(gòu)

●信息不對(duì)稱問題的解決辦法

（九）商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與管理

●商業(yè)銀行基本概念和我國(guó)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)概況

●商業(yè)銀行主要業(yè)務(wù)

●商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)管理的基本原則

●商業(yè)銀行流動(dòng)性管理

●商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債管理

●商業(yè)銀行資本充足性管理

●商業(yè)銀行信用風(fēng)險(xiǎn)管理

●商業(yè)銀行利率風(fēng)險(xiǎn)管理

（十）非銀行金融機(jī)構(gòu)

●保險(xiǎn)公司

●投資銀行

●信托公司

●投資基金

●其他非存款類金融機(jī)構(gòu)

（十一）金融監(jiān)管體系

●金融監(jiān)管的經(jīng)濟(jì)學(xué)分析

●政府安全網(wǎng)：存款保險(xiǎn)制度和最后貸款人制度

●金融監(jiān)管體制和監(jiān)管措施

●我國(guó)金融監(jiān)管體系

（十二）中央銀行

●中央銀行的產(chǎn)生

●中央銀行的特征和職能

●中央銀行的業(yè)務(wù)

●中央銀行制度類型

●中國(guó)人民銀行與美聯(lián)儲(chǔ)

（十三）貨幣供給

●存款貨幣創(chuàng)造機(jī)制

●基礎(chǔ)貨幣

●貨幣乘數(shù)

●貨幣供給影響因素

（十四）貨幣需求

●貨幣需求的含義

●古典貨幣數(shù)量論

●凱恩斯的流動(dòng)性偏好理論

●弗里德曼的現(xiàn)代貨幣數(shù)量論

（十五）貨幣政策目標(biāo)與工具

●貨幣政策最終目標(biāo)

●貨幣政策中間目標(biāo)

●貨幣政策工具

（十六）貨幣政策操作與傳導(dǎo)機(jī)制

●中國(guó)人民銀行貨幣政策操作

●美聯(lián)儲(chǔ)貨幣政策操作

●貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制

●貨幣政策時(shí)滯

（十七）通貨膨脹與通貨緊縮

●總需求與總供給模型

●通貨膨脹

●通貨緊縮

第二部分 公司金融

（一）公司金融概述

● 公司經(jīng)營(yíng)的目標(biāo)

● 代理人問題

● 金融市場(chǎng)

（二）財(cái)務(wù)報(bào)表分析

● 資產(chǎn)負(fù)債表

● 利潤(rùn)表

● 現(xiàn)金流量表

● 比率分析與杜邦恒等式

（三）長(zhǎng)期財(cái)務(wù)計(jì)劃

● 銷售百分比法

● 外部融資與增長(zhǎng)

（四）折現(xiàn)與價(jià)值

● 貨幣的時(shí)間價(jià)值

● 年金與永續(xù)年金

● 貸款種類與分期償還貸款

● 債券的估值

● 股票的估值

（五）資本預(yù)算

● 投資決策方法

● 增量現(xiàn)金流

● 凈現(xiàn)值

● 回收期法則

● 平均會(huì)計(jì)報(bào)酬率

● NPV估計(jì)值

● APV法，F(xiàn)TE法和WACC法

（六）風(fēng)險(xiǎn)分析、實(shí)務(wù)期權(quán)和資本預(yù)算

●敏感性分析、場(chǎng)景分析和盈虧平衡分析

●經(jīng)營(yíng)杠桿和財(cái)務(wù)杠桿

●蒙特卡洛模擬

●實(shí)物期權(quán)

●決策樹

（七）期權(quán)、期貨與公司理財(cái)期權(quán)與公司理財(cái)

●看漲期權(quán)與看跌期權(quán)、期權(quán)組合和期權(quán)定價(jià)

●股票和債券的期權(quán)視角，項(xiàng)目投資的期權(quán)應(yīng)用

●二叉樹模型、布萊克-斯科爾斯模型及其應(yīng)用

●認(rèn)股權(quán)證與可轉(zhuǎn)換債券

●衍生品與套期保值風(fēng)險(xiǎn)

（八）收購(gòu)、兼并與剝離

●收購(gòu)方案與動(dòng)機(jī)

●兼并的凈值管理與策略

●杠杠收購(gòu)與資產(chǎn)剝離

（九）風(fēng)險(xiǎn)與收益

● 風(fēng)險(xiǎn)與收益的度量

● 投資組合、有效集和多元化投資

● 系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

● 證券市場(chǎng)線

● 資本資產(chǎn)定價(jià)模型

● 套利定價(jià)模型

（十）資本成本

● 權(quán)益成本

● 債務(wù)成本和優(yōu)先股成本

● 加權(quán)平均資本成本

● 部門與項(xiàng)目資本成本

● 發(fā)行成本與加權(quán)平均資本成本

（十一）籌集資本

●早期融資與風(fēng)險(xiǎn)資本

●公開發(fā)行與私募發(fā)行

●證券承銷

●IPO抑價(jià)

●租賃

●權(quán)益發(fā)售與公司價(jià)值

●債務(wù)發(fā)售與公司價(jià)值

●股票稀釋與配股

（十二）資本結(jié)構(gòu)

● 財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)

● MM理論，靜態(tài)資本結(jié)構(gòu)

●財(cái)務(wù)困境

●優(yōu)序融資理論

（十三）股利與股利政策

●現(xiàn)金股利與股票股利

●股利政策

●股票回購(gòu)

●拆股與反向拆股

（十四）短期財(cái)務(wù)計(jì)劃與管理

●短期財(cái)務(wù)與計(jì)劃

●現(xiàn)金和流動(dòng)性管理

●信用和存貨管理

（十五）國(guó)際公司理財(cái)

●外匯市場(chǎng)與匯率

●國(guó)際資本預(yù)算

●國(guó)際金融風(fēng)險(xiǎn)分析

四、考試方式與分值

本科目滿分150分，其中，貨幣金融學(xué)部分為90分，公司金融部分為60分，由培養(yǎng)單位自行命題，全國(guó)統(tǒng)一考試。